IUTE CREDIT – финансовая компания, ориентированная на оказание финансовых услуг населению, старающаяся каждый раз превзойти ожидания клиента. За 10 лет своего развития IUTE CREDIT выдала кредитов на общую сумму 1,3 млрд. леев, тем самым помогла более чем 190 000 клиентов воплотить свои мечты в реальность. В IUTE CREDIT поддерживают новые требования к небанковским кредитным организациям, которые вступают в силу с 1 октября 2018 г. Ее менеджеры считают, что новый закон призван консолидировать этот сегмент рынка, обеспечив ему прозрачность и качественное развитие.

В интервью с генеральным директором IUTE CREDIT Станиславом ТУЗЛУКОВЫМ специальный корреспондент журнала Б&Ф Илона НАВРУК интересовалась потенциалом небанковских кредитных организаций, регламентированием их деятельности регулятором, а также содействием, которого игроки рынка ждут от государства для качественного развития небанковского кредитования на рынке капитала Молдовы.

Б&Ф: Господин Тузлуков, c 1 октября 2018 г. вступает  в силу новый закон о небанковских кредитных организациях. В НКФР утверждают, что МФО и лизинговые компании должны соответствовать  единой нормативной базе, трактующей единые и одинаковые для всех правила игры на рынке с новыми инструментами надзора со стороны государства. Как вы относитесь к этому?

С.Т.: На данный момент в Молдове действует более 180 микрофинансовых компаний, которые декларируют кредитование как основную свою деятельность. Есть компании, которые удерживают львиную долю рынка, существует много маленьких по портфелю и капитализации компаний. Но есть и такие компании, которые даже не предоставляют регулятору  отчеты о своей деятельности. Участников рынка много, и они очень разные!
Насчет нового закона о небанковских кредитных организациях могу сказать, что я  поддерживаю данную законодательную инициативу, и считаю, что новый закон поспособствует здоровому развитию финансового рынка Молдовы, а также консолидации данного сегмента на рынке, что тоже положительно отразится на клиентах. Кредитный портфель данного сегмента по итогам первого полугодия 2018 г. превысил 5 млрд. леев, услуги небанковских кредитных организаций все больше становятся востребованными населением в силу разных причин. Поэтому новый закон призван регламентировать здоровое развитие такого вида кредитования, что очень важно при быстром росте рынка.

Б&Ф: А как вы относитесь к требованиям закона к собственному капиталу таких кредитных организаций? Его минимальная сумма составляет 300 тыс. леев. Также МФО обяжут обладать собственным капиталом на уровне 5% от объема активов, которыми они управляют. Насколько сложно будет выполнить такого рода требования закона?

С.Т.: На самом деле собственный капитал в 300 тыс. леев - это недостаточная сумма для такого профиля компаний, занимающихся выдачей кредитов. Компании, которая обладает капиталом в 300 тыс. леев, в принципе очень сложно, если не невозможно, строить правильные, сфокусированные на клиента процессы, чтобы предоставлять населению качественные финансовые услуги. Если проанализировать данные о результатах деятельности МФО за первое полугодие 2018 г., то капиталом в 300 тыс. владеют 96 компаний. При этом его наращивание до 300 тыс. леев предусмотрено поэтапно. По моему мнению, собственный капитал в 300 тыс. леев - это несущественная сумма, которая в принципе никого и никак не ограничивает из участников рынка.

Напротив, это открывает доступ к этому сегменту рынка многим непрофессиональным участникам, которые не готовы брать на себя ответственность за здоровое и последовательное развитие небанковского кредитования.
Что касается требования об обладании собственным капиталом на уровне 5% от объема активов, то для МФО это тоже небольшая норма. В настоящее время практически 120 компаний соответствуют данному нормативу.

На рынке есть компании, у которых собственный капитал превышает 100 млн. леев. Это достаточно капитализированные компании, в основном они лидеры рынка, которые могут технически предоставлять клиенту не только финансовые средства, но и качественный, а главное, быстрый сервис. Развитие данного сегмента на финансовом рынке Молдовы требует от компаний немалых вложений, особенно это касается современных информационных технологий, с помощью которых можно оперативно обслуживать клиентов и внедрять востребованные рынком продукты. Поэтому, с моей точки зрения, участие собственников в капитализации компании должно быть больше, чем 5% к активам, которыми они управляют.

Б&Ф: Интересно ваше мнение по поводу того, что администраторы МФО должны соответствовать определенным критериям, установленным НКФР. В основном они касаются репутации, профессиональных знаний, навыков и опыта менеджеров, чтобы их качества были адекватны финансовой деятельности организации?

С.Т.: Я полностью согласен с такими  требованиями регулятора. От менеджмента компании многое зависит. Деньги могут быть у многих, но необходимы знания и опыт, как их правильно инвестировать, чтобы добиваться эффективного создания ценности как для клиента, так и для акционеров компании, что будет способствовать здоровому развитию рынка.

В коммерческих банках претенденты на руководящие должности должны соответствовать определенным требованиям. Кандидатуры на эти должности утверждаются Национальным банком Молдовы. На мой взгляд, соответствующий подход применим и для руководителей МФО. А что касается юридического лица, то, согласно новому закону, в течение шести месяцев МФО должны будут пройти регистрацию в НКФР.

Б&Ф: Как вы относитесь к требованию, согласно которому небанковские кредитные организации с активами в 50 млн. леев и выше по состоянию на конец каждого отчетного периода обязаны  проводить аудит финансового положения организации?

С.Т.: Аудит обычно запрашивают акционеры и инвесторы, которые хотят быть уверены в том, что финансовая отчетность соответствует реальному положению дел в компании, что  процессы соблюдаются,  а законы и нормативные акты  регулятора не нарушаются.

Относительно вашего вопроса могу сказать, что сумма в 50 млн. леев является слишком большой. С моей точки зрения, эта сумма могла быть меньше. Большие компании в принципе уже проходят аудиторские проверки. И даже не аудит молдавских аудиторских компаний, а аудит компаний из «Большой четверки». И это вполне обоснованно, поскольку именно такого аудита требуют инвесторы кредитных организаций. IUTE CREDIT, например, с момента создания на протяжении 10 лет проводит ежегодный аудит.

Б&Ф: Скажите, пожалуйста, насколько, по вашему мнению, оправдан строгий запрет небанковским кредитным организациям привлекать ресурсы населения?

С.Т.: На самом деле - нет запрета, а есть определенного рода ограничения. Согласно действующему закону мы можем привлекать финансовые ресурсы у физических лиц в качестве кредитов. Запрет на данный момент состоит в возможности рекламировать данную деятельность. С 1 октября 2018 г. вступает в силу лимит в 500 тыс. леев, т.е. МФО могут привлекать средства у физических лиц, если сумма кредита будет составлять не менее 500 тыс. леев.  Думаю, что такого рода ограничение разумно. Поскольку ресурсы, привлеченные у физических лиц для МФО, ничем не гарантированы, кроме как репутацией компании. Не существует фонда гарантирования депозитных вкладов населения, как это происходит с депозитными счетами граждан в банках. Лимит в 500 тыс. леев позволяет выделить профессиональных инвесторов, которые способны достаточно профессионально проанализировать текущую ситуацию на рынке, чтобы выбрать компанию, куда следует инвестировать средства, беря на себя определенные риски.

Б&Ф: IuteCredit - это компания с иностранным капиталом? Из каких источников вы финансируете свою деятельность?

С.Т.: Да,  IUTE CREDIT - международная компания со 100%-ным иностранным капиталом. Основным нашим кредитором является наш акционер - IUTE CREDIT EUROPE. Но мы стараемся диверсифицировать свои источники финансирования. Поэтому мы также кредитуемся и на внутреннем рынке, работаем с молдавскими банками. Существует очень маленькая доля привлеченных ресурсов от частных инвесторов, среди которых есть как молдавские инвесторы, так и европейские.

Б&Ф: Ведутся разговоры о том, что МФО в обязательном порядке должны будут указывать эффективные процентные ставки, по которым они предоставляют кредиты. Как это может повлиять на небанковские кредитные организации в целом и на компанию Iute Credit в частности?

С.Т.: На сегодняшний день существует закон №202 от 2013 г. «О кредитных договорах с потребителями». Он четко регламентирует, как кредитор должен предоставлять информацию о стоимости кредита потенциальному клиенту - физическому лицу. Добросовестные кредиторы уже давно указывают эту информацию в своих контрактах. Согласно закону мы также предоставляем клиенту предконтрактную информацию, которая в первую очередь касается условий и стоимости кредита. Соответственно IUTE CREDIT предоставляет клиенту возможность сравнить стоимость кредита у различных кредиторов и соотнести данную стоимость с тем, что он получает: комфорт, скорость, гибкость кредитования. Любой клиент имеет такое право по закону и может получить эту информацию, чтобы иметь возможность сравнить стоимость кредитования, например, с банками или другими МФО. Это обязательство действует для каждого кредитора, как уже было сказано,  еще с 2013 г.

Б&Ф: Как вы относитесь к бытующему мнению о том, что в перспективе надзором и контролем МФО будет заниматься НБМ. Насколько смена регулятора послужит стимулирующим толчком для развития МФО, или же, наоборот, это приведет к их «сжатию», а в последующем - и к сворачиванию деятельности?

С.Т.: На данный момент я даже не знаю, насколько это реально и правильно, чтобы Национальный банк регламентировал сегмент рынка МФО в то время, когда пока еще существуют определенные проблемы в банковском секторе, которые в целях финансовой стабильности и развития банковского рынка необходимо решать в первую очередь.

Но если это все-таки случится, то я думаю, что НБМ введет часть требований и нормативов и для МФО, которые в настоящее время действуют в банковской системе. С одной стороны, для больших компаний, таких как Iute Credit, это будет огромным плюсом, поскольку позволит существенным образом консолидировать рынок. Маленькие компании просто не будут в состоянии выполнить все требования, исполнения которых будет добиваться Национальный банк.

Наша группа компаний Iute Credit работает еще в трех странах - Македонии, Косово и Албании, где регулятором МФО являются национальные банки. Поэтому компании выстраивали процессы финансирования клиентов, исходя из требований центральных банков. На сегодняшний день внутренние процессы Iute Credit в Молдове практически ничем не отличаются от аналогичных процессов, которые применяет компания, к примеру, в Албании. Вот почему я смело могу сказать, что даже если Национальный банк будет вводить свое регламентирование деятельности небанковских кредитных учреждений, это не повлияет сильно на внутренние процессы для нашей компании. В то же время я думаю, что не стоит прибегать к чрезмерно сильному и жесткому регламентированию деятельности МФО по примеру и образцу, как с банками. В отличие от МФО банки работают с привлеченными ресурсами населения, что и требует более строгого подхода к регламентированию их деятельности.

Б&Ф: Если говорить о сегменте МФО на молдавском рынке в общем, как бы вы охарактеризовали его текущее состояние?

С.Т.: Рынок только начинает устойчиво развиваться, несмотря на тот факт, что на нем присутствует достаточно много непрофессиональных игроков. Со стороны данный сегмент рынка выглядит очень привлекательным и прибыльным, вот почему многие пытаются заниматься таким кредитованием. Но на самом деле этот бизнес высокотехнологичен и требует постоянных инвестиций в технологии. Они необходимы, чтобы можно было правильно проанализировать клиента, не навредить ему и самому себе при принятии решения о выдаче той или иной суммы денег. Надо уметь предоставить клиенту именно такую сумму денег, которую он в состоянии возвратить, а не столько, сколько клиент запрашивает. Не все игроки рынка задумываются над этим, нередко обучая клиента,  помогая ему принять правильное решение. Поэтому я считаю, что сегмент небанковских кредитных организаций в Молдове должен быть  справедливо регламентирован для его дальнейшего здорового роста. Новый закон задаст вектор развития данному рынку в Молдове.

Б&Ф: Если анализировать кредитный портфель, активы, показатели рентабельности активов и капитала, что можно сказать о тренде развития финансовых организаций Молдовы?

С.Т.: Рынок растет, и на данный момент насчитывает уже более 180 компаний, общий кредитный портфель которых превысил 5 млрд. леев (рост 12% за первое полугодие), собственный капитал компании превысил 2,2 млрд. леев, активы выросли до 5,9 млрд. леев (рост 10% за первое полугодие 2018 г.). При этом рентабельность активов и собственного капитала за первое полугодие 2018 г. составили 6% и 12% соответственно

Б&Ф: Насколько могут быть оправданы опасения тех, кто считает, что сегмент рынка МФО уменьшится поле вступления в силу нового закона о небанковских кредитных организациях?

С.Т.: Думаю, что если по количеству МФО он, вероятнее всего, может уменьшиться, то по объему даже зафиксирует рост.

Б&Ф: Расскажите, пожалуйста, о финансовых результатах Iute Credit в первом полугодии 2018 г. -  объем кредитного  портфеля, активов, прибыли.

С.Т.: Наш кредитный портфель на первое полугодие достиг 370 млн. леев. Его рост в первом полугодии составил 26%. Активы в первом полугодии 2018 г. выросли на 22%, а прибыль - на 20%. Показатель рентабельности капитала (ROE) достиг значения в 52%, а рентабельности активов (ROA) - 21%.

Б&Ф: Можете назвать примерное количество клиентов у Iute Credit?

С.Т.: На данный момент у нас чуть более 66 тыс. текущих клиентов.

Б&Ф: А сколько сотрудников работает в компании?

С.Т.: На начало сентября было 67 сотрудников. В регионах у нас открыты четыре филиала, в Кишиневе - два. В принципе у нас на каждого сотрудника приходится по 1 тыс. клиентов. Компания Iute Credit - это высокотехнологичная финансовая организация. Наша модель бизнеса такова, что она позволяет нам, не открывая большого количества подразделений, находиться рядом со своим клиентом. Мы выстраиваем свои технологические процессы таким образом, чтобы один сотрудник мог обслуживать достаточно многочисленный поток клиентов.

Б&Ф: Какие виды кредитов присутствуют в портфеле Iute Credit?

С.Т.: Мы фокусируемся на потребительском кредитовании. Это сегмент, в котором мы хотим быть лучшими в предоставлении быстрых и качественных услуг клиентам. Минимальная сумма кредита составляет 1000 леев, максимальная сумма на данный момент - 35 тыс. леев. В этом сегменте работает еще несколько аналогичных компаний. Но, несмотря на конкуренцию, мы на данный момент довольны своим результатом. Iute Credit удается каждый год улучшать финансовые показатели и создавать для своих клиентов новые возможности на финансовом рынке В прошлом году кредитный портфель вырос более чем на 120% по сравнению с предыдущим годом. Мы надеемся, что в 2018 г. результат будет тоже хорошим.

А теперь - что касается структуры портфеля: у нас есть клиенты, которые получают доходы в Молдове, но присутствуют также и те, у кого источники доходов приходят из-за рубежа. Есть определенная категория клиентов, работающих в сельском хозяйстве. Мы стараемся найти решение для всех клиентов. Все основные виды займов Iute Credit выдает без залога.

В кредитном портфеле присутствуют кредитные продукты для покупки автотранспорта, хотя на них приходится пока что весьма незначительная доля кредитования. Но мы видим в этом направлении большой потенциал.
IUTE CREDIT зачастую является новатором на рынке в предоставлении новых возможностей для своих клиентов и тех, кто потенциально может стать ими. Мы разработали и предоставляем всем новым клиентам возможность воспользоваться нашими кредитами бесплатно. Каждый клиент может получить совершенно бесплатно сумму до   10 000 леев, и при этом вернуть 10 000 леев без каких-либо комиссий и переплат. Воспользовавшись бесплатным продуктом, клиент может оценить наш сервис и все возможности, которые он получает у нас в качестве нашего клиента.

IUTE CREDIT, являясь партнером большой сети торговых магазинов, предоставляет своим клиентам возможность покупать различные товары и услуги в рассрочку и зачастую без переплат.

Б&Ф: За 10 лет присутствия на молдавском рынке, насколько компания Iute Credit ощущала на себе конкуренцию?

С.Т.: Конечно, конкуренция была ощутима, но она помогала нам эффективно развиваться. МФО конкурируют не только между собой, но и с банковским сектором. Если говорить в общем, не вдаваясь в детали, то можно сказать, что конкуренция однозначно стимулирует эффективность каждой организации на благо клиентам. Видя, что происходит на рынке, ты, по крайней мере, должен соответствовать текущей ситуации, параллельно вводя в процесс всевозможные новшества, без которых тебя рано или поздно обойдут конкуренты, и ты останешься позади. Конкуренция – это хорошо!

Б&Ф: Что бы вы выделили и назвали в качестве главного, на ваш взгляд, риска в финансировании небанковскими кредитными организациями?

С.Т.: Основной риск, всегда присутствующий в данном виде бизнеса, - это кредитный риск - риск того, что клиент не вернет кредит или вернет его с большой задержкой. В любом кредитовании имеются такие клиенты, которые не погашают кредит вовремя. В таких случаях мы пытаемся найти возможность для погашения кредита совместно с клиентом.  Ну и, конечно, существуют операционные риски, связанные с операциями, которые компания проводит в зависимости от модели своего бизнеса и развития.

Б&Ф: Скажите, что государству необходимо сделать для улучшения ситуации в сегменте рынка, на котором работает Iute Credit?

С.Т.: На данный момент этот сегмент выглядит  непрозрачным, да и уровень финансовой грамотности в Молдове, к сожалению, надо улучшать. Мы в своей компании вкладываем много финансовых ресурсов и времени, чтобы объяснять клиентам о рисках, связанных с  кредитованием, которые они при получении займа берут на себя. Хотелось бы, чтобы это делали все игроки на рынке, поскольку от этого зависит, насколько здоровой будет ситуация на нем и какими возможностями рынок будет обладать для дальнейшего поступательного развития.

Я вынужден признать, что на данный момент на рынке много соблазнов, люди хотят получить кредит сегодня и сейчас, но при его возвращении у многих возникают проблемы, потому что клиент не рассчитал своих финансовых возможностей. В стране необходимо развивать бюро кредитных историй, чтобы в этом обязательно участвовали все участники кредитного рынка. К сожалению, вынужден признать, что далеко не все компании участвуют в этом процессе по самым разным причинам, что, естественно, затрудняет здоровый рост рынка. И здесь я имею в виду прежде всего качественный рост, поскольку не исключается возможность того, что клиент может взять кредит в разных МФО, существенным образом понизив свою платежеспособность.

С этой точки зрения рынок непрозрачен. Игроков много, соответственно каждый пытается построить успешный бизнес. Однако в этом процессе обязательно должна присутствовать строгая, но справедливая рука государства, которой оно могло бы регламентировать рынок и постепенно его консолидировать.

Когда я говорю «регламентировать», то это не означает, что государству следует ставить ограничения для роста, а наоборот, создать условия для его качественного развития, чтобы он был устойчивым и здоровым. Ведь это в конечном итоге отражается не только на инвесторах, во многом рискующих своими деньгами, но и на общем состоянии молдавской экономики.

Б&Ф: Какими вы прогнозируете итоги 2018 г., будет ли достигнут в сегменте МФО рост и в каком объеме - 5%, 10%, 20%?

С.Т.: В прошлом году небанковское кредитование выросло на 21%, думаю, что и в этом году будет достигнут рост примерно в таких же пределах.

Б&Ф: Спасибо за интервью!

С.Т.: Спасибо вам за проявленный интерес к нашей компании.■